ЦБ РФ изменит требования к составу и структуре активов инвестфондов

При этом состав и структура активов акционерного инвестиционного фонда, наименование которого не содержит указания на категорию фонда, должны соответствовать требованиям к составу и структуре активов акционерного инвестиционного фонда, относящегося к категории фондов смешанных инвестиций. Инвестиционные фонды, относящиеся к категориям фондов прямых инвестиций, ипотечных фондов, фондов особо рисковых венчурных инвестиций, рентных фондов, фондов недвижимости, фондов художественных ценностей и кредитных фондов, могут быть только акционерными инвестиционными фондами и закрытыми паевыми инвестиционными фондами. Инвестиционные фонды, относящиеся к категории хедж-фондов и фондов товарного рынка, могут быть только акционерными инвестиционными фондами, закрытыми и интервальными паевыми инвестиционными фондами. Акции инвестиционные паи инвестиционных фондов, относящихся к категориям фондов прямых инвестиций, фондов особо рисковых венчурных инвестиций, кредитных фондов и хедж-фондов, предназначены только для квалифицированных инвесторов. При этом устав акционерного инвестиционного фонда правила доверительного управления паевым инвестиционным фондом должен предусматривать, что акции инвестиционные паи этого инвестиционного фонда предназначены для квалифицированных инвесторов. Номинальная стоимость акции стоимость имущества, на которую выдается один инвестиционный пай при формировании паевого инвестиционного фонда инвестиционных фондов, относящихся к категориям фондов художественных ценностей, не может быть менее рублей.

Федеральный закон от 29.11.2001 156-ФЗ Об инвестиционных фондах (в редакции от 31.12.2020)

Понятие и особенности акционерных инвестиционных фондов Акционерный инвестиционный фонд АИФ по своей сути является корпорацией. Корпорация — это целевое объединение, союз, образованный заинтересованными в достижении общей цели лицами. Эти лица ограничивают свою волю и свои права в интересах всего объединения — корпорации, которая во внешнем обороте и при сношениях с третьими лицами, другими корпорациями выступает по отношению к государству как единый самостоятельный субъект.

Акционерный инвестиционный фонд (АИФ) по своей сути является .. требования к структуре активов акционерного инвестиционного фонда.

Требования к составу и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов Статья Состав активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов 1. В состав активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов могут входить денежные средства, в том числе в иностранной валюте, а также соответствующие требованиям, установленным нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг: В состав активов акционерных инвестиционных фондов и активов интервального и закрытого паевых инвестиционных фондов наряду с имуществом, указанным в пункте 1 настоящей статьи, может входить иное имущество в соответствии с нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

Недвижимое имущество и имущественные права на недвижимое имущество могут входить только в состав активов акционерных инвестиционных фондов и активов закрытых паевых инвестиционных фондов. Требования к составу активов акционерного инвестиционного фонда определяются в его инвестиционной декларации, а требования к составу активов паевого инвестиционного фонда - в инвестиционной декларации, содержащейся в правилах доверительного управления этим паевым инвестиционным фондом.

Структура активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов Требования к структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов устанавливаются нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг. Инвестиционная декларация акционерного инвестиционного фонда и инвестиционная декларация паевого инвестиционного фонда могут устанавливать более высокие требования к структуре активов, чем требования, предусмотренные нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

Инвестиционная декларация Инвестиционная декларация акционерного инвестиционного фонда и инвестиционная декларация паевого инвестиционного фонда должны соответственно содержать: ссылка на сайт и на автора обязательна.

Утверждено новое Положение о составе и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов Приказ ФСФР РФ от Так, в частности, изменятся требования к составу и структуре активов инвестиционных фондов акционерных и закрытых паевых , относящихся к категории фондов прямых инвестиций. Из них исключено ограничение стоимости активов фонда, находящихся во вкладах в одной кредитной организации, определенной максимальной долей.

Значительно сократятся требования к составу и структуре активов акционерных и закрытых паевых инвестиционных фондов особо рисковых венчурных инвестиций.

О составе и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов (с изменениями на 6.

Федеральный закон от Оценка активов акционерного инвестиционного фонда и активов паевого инвестиционного фонда 1. Оценка активов акционерного инвестиционного фонда и активов паевого инвестиционного фонда осуществляется в порядке, предусмотренном нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

Оценка недвижимого имущества, прав на недвижимое имущество, иного предусмотренного нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг имущества, принадлежащего акционерному инвестиционному фонду или составляющего паевой инвестиционный фонд, осуществляется оценщиком, определенным советом директоров наблюдательным советом акционерного инвестиционного фонда или указанным в правилах доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом может быть предусмотрена оценка имущества, передаваемого для включения в состав паевого инвестиционного фонда при формировании такого фонда, оценщиком, который не указан в правилах доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

Оценка имущества, предусмотренного пунктом 2 настоящей статьи, должна осуществляться при его приобретении, а также не реже одного раза в год, если иная периодичность не установлена нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг. Оценщиком акционерного инвестиционного фонда и паевого инвестиционного фонда не могут быть аффилированные лица акционерного инвестиционного фонда, управляющей компании и специализированного депозитария акционерного инвестиционного фонда и паевого инвестиционного фонда, аудитора акционерного инвестиционного фонда и аудитора управляющей компании паевого инвестиционного фонда.

Оценщик несет ответственность перед акционерным инвестиционным фондом или владельцами инвестиционных паев за причиненные им убытки, возникшие в связи с использованием акционерным инвестиционным фондом или управляющей компанией паевого инвестиционного фонда итоговой величины рыночной либо иной стоимости объекта оценки, указанной в отчете, подписанном оценщиком: Управляющая компания паевого инвестиционного фонда несет с оценщиком субсидиарную ответственность, предусмотренную пунктом 6 настоящей статьи.

Управляющая компания, возместившая убытки, имеет право обратного требования регресса к оценщику в размере суммы, уплаченной ею владельцам инвестиционных паев. Оценка имущества, указанного в настоящей статье, если оно принадлежит акционерному инвестиционному фонду или составляет паевой инвестиционный фонд, акции инвестиционные паи которого ограничены в обороте, может не осуществляться, за исключением случаев, предусмотренных нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг, инвестиционной декларацией акционерного инвестиционного фонда или правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

Акционерный инвестиционный фонд

В соответствии с разд. Требования к составу и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и паевых инвестиционных В соответствии с разд."Требования к составу и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и паевых инвестиционных фондов, относящихся к категории хедж-фондов" Положения о составе и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов, утвержденного Приказом ФСФР России от 28 декабря г.

Структура активов акционерного инвестиционного фонда и паевого инвестиционного фонда, относящихся к категории хедж-фондов, должна одновременно соответствовать следующим требованиям: Появление в нашей стране и развитие собственных хедж-фондов повлияет на создание и категории профессиональных, квалифицированных инвесторов, которые и будут участниками этих фондов. В настоящий момент со стороны российских государственных структур проводится работа по анализу различных государственных и рыночных инструментов и стимулов, используемых для стимулирования финансирования долгосрочных инвестиций со стороны пенсионных фондов.

Вчера ЦБ опубликовал проект указания о составе и структуре активов акционерных и паевых инвестиционных фондов. Он должен.

Паевые инвестиционные фонды, правилами доверительного управления которых предусмотрено, что их инвестиционные паи предназначены только для квалифицированных инвесторов далее - фонд для квалифицированных инвесторов , относятся к одной из следующих категорий: Паевые инвестиционные фонды, правилами доверительного управления которых не предусмотрено, что их инвестиционные паи предназначены только для квалифицированных инвесторов далее - фонд для неквалифицированных инвесторов , относятся к одной из следующих категорий: Паевые инвестиционные фонды, относящиеся к категории фондов недвижимости, могут быть только закрытыми паевыми инвестиционными фондами с учетом требования, установленного абзацем вторым пункта 2 статьи 33 Федерального закона от 29 ноября года ФЗ.

Состав и структура активов акционерного инвестиционного фонда, уставом которого не предусмотрено, что его акции предназначены для квалифицированных инвесторов, и наименование которого содержит указание на недвижимое имущество и или права на недвижимое имущество или на их виды, должны соответствовать требованиям для фонда, относящегося к категории фонда недвижимости для неквалифицированных инвесторов.

Состав и структура активов акционерного инвестиционного фонда, уставом которого не предусмотрено, что его акции предназначены для квалифицированных инвесторов, и наименование которого не содержит указание на недвижимое имущество и или права на недвижимое имущество или на их виды, должны соответствовать требованиям для фонда, относящегося к категории фонда рыночных финансовых инструментов.

В случае если уставом акционерного инвестиционного фонда предусмотрено, что его акции предназначены для квалифицированных инвесторов, то состав и структура активов указанного фонда должны соответствовать требованию пункта 2.

Национальный правовой Интернет-портал Республики Беларусь

Изменены требования к составу и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов 20 Ноября Изменены требования к составу и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов 18 ноября года опубликовано Указание Банка России от Документ вступает в силу с 18 декабря года. Документом инвестиционные фонды разделены на пять категорий ранее было Для неквалифицированных инвесторов будут действовать фонды двух типов: Для квалифицированных инвесторов предусмотрены фонды трех типов:

Утвердить прилагаемое Положение о составе и структуре активов акционерных инвестиционных фондов и активов паевых инвестиционных фондов. 2.

Партнерам Целью инвестиционной политики управляющей компании является средне- и долгосрочное вложение имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд в ценные бумаги для обеспечения его прироста. Инвестиционная декларация раскрывает законодательные ограничения на состав и структуру инвестиционного портфеля паевого инвестиционного фонда, определяющие возможности управляющей компании по применению различных стратегий управления имуществом паевого инвестиционного фонда, и собственно действующую стратегию управляющей компании, удовлетворяющую всем требованиям законодательства.

Размещение средств фонда в ликвидных облигациях возможно в случае прогнозируемого отсутствия роста рынка акций длительное время, однако облигации не являются инструментами, входящими в состав ценных бумаг, формирующих нормативное значение оценочной стоимости активов фонда в течение календарного квартала. Постоянно обеспечивается достаточно широкая диверсификация активов фонда, как по отраслям экономики, так и по отдельным эмитентам ценных бумаг 1 и 2 эшелонов, причём больший вес имеют потенциально наиболее перспективные на среднесрочном горизонте отрасли и ценные бумаги.

Переводя на время часть активов фонда в денежные средства, управляющая компания, оставаясь строго в рамках законодательных ограничений, старается обеспечивать доходностьфонда, соответствующую доходности рынка акций, при существенном ограничении уровня риска в неблагоприятные для рынка акций периоды времени. Использование инструментов инвестирования, номинированных в иностранной валюте, в моменты значительных колебаний валютного курса позволяет управляющей компании получать доход от изменения валютного курса рубля РФ.

Принципы управления Управляющая компания использует комбинированную стратегию управления фондом, совмещающую в себе преимущества фундаментального и технического подходов: Определяется будущее направление движения рынка акций в целом на основе анализа экономической информации и исследования дневных и недельных графиков индексов ММВБ, РТС, основных мировых индексов и ценовых графиков на сырьевые товары. Результат исследования влияет на соотношение долей акций и денег в портфеле фонда.

Осуществляется покупка акций, которые, по мнению управляющих активами фонда, могут вырасти в средне- или долгосрочной перспективе, и продажа акций, для которых, в соответствующей перспективе, ожидается падение курсовой стоимости. Для реализации быстрых, спекулятивных стратегий используются самые ликвидные акции отечественного рынка.

Средне- и долгосрочные стратегии позволяют совершать операции и с менее ликвидными акциями 1 и 2 эшелонов. Инвестирование в акции с очень низкой ликвидностью не производится в соответствии с требованием системы риск-менеджмента. Описание рисков, связанных с инвестированием:

ЦБ утвердил новые требования к структуре и активам фондов

Если наименование не содержит указания на категорию фонда, то, согласно Положению, следует исходить из того, что состав и структура активов акционерного инвестиционного фонда должны соответствовать требованиям к составу и структуре акционерного инвестиционного фонда, относящегося к категории фондов смешанных инвестиций п. Указание категории инвестиционного фонда связано с определенными требованиями к составу имущества соответствующей категории фонда. Эти требования сформулированы в п.

В каждом из указанных пунктов есть обязательные требования к составу активов соответствующей категории фонда. В состав активов акционерного инвестиционного фонда и паевого инвестиционного фонда, относящихся к категории фондов денежного рынка, согласно п. В тексте приведенного перечня объектов инвестирования указывается, во что может быть вложено имущество, составляющее фонд.

о несоблюдении требований к составу и структуре активов. Закрытый паевой инвестиционный фонд рентный"Коммунальный" под управлением Закрытого акционерного общества"Управляющая компания"Основа". Закрытое.

Настоящее Положение разработано в соответствии с Законом Кыргызской Республики"Об инвестиционных фондах", Международными стандартами финансовой отчетности далее - МСФО , иными нормативными правовыми актами Кыргызской Республики, регулирующими бухгалтерский учет и финансовую отчетность. Состав и структура инвестиционных активов инвестиционных фондов определяются инвестиционной декларацией инвестиционных фондов в соответствии с настоящим Положением и нормативными правовыми актами Кыргызской Республики.

Учет и оценка стоимости основных средств инвестиционных фондов ведется в соответствии с МСФО. Требования к составу и структуре инвестиционных активов паевых инвестиционных фондов, установленные настоящим Положением, предъявляются по истечении сроков первичного размещения инвестиционных паев. В течение срока первичного размещения инвестиционных паев фонда управляющий фондом вправе использовать денежные средства, составляющие Фонд, только для инвестирования в государственные ценные бумаги, свободно конвертируемую валюту, депозиты коммерческих банках сроком до 6 месяцев.

Составление и представление отчетности об инвестиционных активах инвестиционных фондов осуществляется в соответствии с нормативными правовыми актами Кыргызской Республики. В настоящем Положении используются следующие термины и понятия: Состав и структура активов инвестиционных фондов 8. Инвестиционные фонды могут иметь только следующие инвестиционные активы: Структура инвестиционных активов инвестиционных фондов должна одновременно соответствовать следующим требованиям: Активы инвестиционного фонда не могут составлять: Чистые активы инвестиционных фондов Стоимость чистых активов должна определяться: Стоимость чистых активов инвестиционных фондов определяется в национальной валюте Кыргызской Республики.

Хранитель активов. Часть 1. Выбор субъекта и режима налогообложения